الشركات المؤسسية البريطانية على وشك احتضان ثورة العملات الرقمية بعد أن كشف صندوق تقاعد في المملكة المتحدة عن استثمار في Bitcoin.
هذا هو أول طرح لرأس المال في Bitcoin يُرى حتى اليوم في المملكة المتحدة من قبل أداة ادخار خاصة (مجهولة).
المبلغ يتكون من 65 مليون دولار، وهو ما يعادل 3% من إجمالي ثروته.
قد يشجع هذا الحدث شركات كبيرة أخرى في البلاد على تخصيص جزء من سيولتها في عالم الأصول الرقمية.
لنرى جميع التفاصيل أدناه
Summary
المملكة المتحدة والعملات المشفرة: صندوق التقاعد يستثمر 65 مليون دولار في Bitcoin
وفقًا لما ذكره المتخصص في المعاشات التقاعدية البريطاني Cartwright، قد قرر أحد صناديق المعاشات التقاعدية في المملكة المتحدة تخصيص جزء من محفظته في العملات الرقمية.
لقد قاد الخبير أول استثمار مؤسسي من هذا النوع في البلاد، مع الصندوق المجهول الذي خصص 65 مليون دولار لشراء Bitcoin.
نتحدث عن 3% من إجمالي الثروة المتعددة المليارات التي يديرها الصندوق، والذي بعد تحليلات طويلة ومشاورات قرر اتخاذ الخطوة الكبيرة.
الشيء الأكثر إثارة للاهتمام في هذه القصة هو أن الشركة المعنية لم تعتمد على ETF الأمريكية أو ETP البريطانية، بل استثمرت مباشرة في العملة BTC.
من الواضح أن هذه الممارسة تنطوي على خطر جوهري من ناحية الأمن السيبراني، حتى لو تم اتخاذ بعض الاحتياطات. تم تقسيم المفاتيح الخاصة للمحفظة، حيث يتم الاحتفاظ بالغنيمة في BTC، بين 5 مؤسسات مستقلة عن بعضها البعض.
https://twitter.com/WuBlockchain/status/1853613443729051729
قد يكون اختيار تجاوز الوكيل لمنتجات الاستثمار المنظمة والاستثمار مباشرة في Bitcoin الأساسي مرتبطًا بمسائل التكلفة.
في الواقع، تتميز صناديق الاستثمار المتداولة في العملات الرقمية بتكاليف إدارة سنوية (TER)، والتي عادة ما تكون حوالي 0.20% للمؤسسات الأكبر والأكثر تنظيماً.
بالنسبة لصندوق التقاعد الذي لديه رؤية طويلة الأمد، فإن التنازل عن 0,20% كل عام يعتبر “إهدار” مهم للموارد.
قد يتم الآن تكرار هذه الخطوة من قبل شركات التقاعد الأخرى في المملكة المتحدة، مع تأثير عدوى محتمل نظرًا للتوقعات الإيجابية لقطاع العملات المشفرة.
فيما يتعلق بهذا الخبر الرائع، تدخل سام روبرتس، مدير الاستشارات الاستثمارية في Cartwright، الذي صرح بما يلي:
“نهجنا يضمن أن المخططات يمكن أن تستفيد من الإمكانات الصعودية الكبيرة، مع الحد في الوقت نفسه من الإمكانات الهبوطية. دمج البيتكوين في استراتيجية استثمار نظام التقاعد هو خطوة جريئة تعكس الطبيعة البعيدة النظر للأمناء المعنيين”.
ميزة الاستثمار طويل الأجل في Bitcoin لصناديق التقاعد
بالنسبة لصندوق التقاعد في المملكة المتحدة المعني، الاستثمار في العملات الرقمية يقدم العديد من الفوائد.
أولاً، اختيار الاعتماد على أصل مثل Bitcoin، الذي يعتبر الأكثر أداءً في العالم في العقد الأخير، قد يؤدي إلى تعزيز العوائد.
كما نعلم جيدًا، فإن Bitcoin هي عملة شديدة التقلب، والتي قد تؤدي إلى حركة الأسعار سواء في اتجاه bull أو bear.
نظرًا لكونه موجهًا نحو أفق زمني طويل الأمد، فإن صندوق التقاعد يتمكن من الحد من التأثيرات السلبية المحتملة، مستفيدًا من تلك الإيجابية.
منذ نشأتها، نمت العملة الرقمية داخل دورات زمنية تبلغ حوالي 4 سنوات، حيث تصل بانتظام إلى ATH جديدة في كل فترة.
وفقًا لبيانات CoinGecko، منذ يوليو 2013 حتى اليوم، زاد Bitcoin بشكل إجمالي بنسبة 101.072% مما أزال أي منافسة ممكنة.
ليس من قبيل الصدفة أنه يمثل الأصل العاشر في العالم من حيث القيمة السوقية، مباشرة خلف Meta Platforms.
من المهم التأكيد أيضًا على أنه بالنسبة لصندوق التقاعد، من المهم تنويع استثماره الخاص، نظرًا للتوترات الجيوسياسية العالمية المتزايدة.
في عالم حيث تبدو الحروب وكأنها لا تتوقف وحيث التضخم في العملات الورقية يتسارع سنة بعد سنة، يصبح البيتكوين “ضرورة لا غنى عنها”.
تُعتبر الكريبتو في الواقع نوعًا من الذهب الرقمي، قادرة على تعويض الكوارث الاقتصادية والمالية المحتملة ويتم تداولها P2P.
في المملكة المتحدة، يبدو أن هذه المواضيع قد تم فهمها بالكامل من قبل Cartwright، وهي نفس شركة الاستشارات التي رافقت استثمار صندوق التقاعد.
أطلقت هذه أيضًا برنامج فوائد لموظفي Bitcoin الذي سيمكن أصحاب العمل من إيداع العملات المشفرة في المحافظ التي تم إنشاؤها لموظفيهم.
سام روبرتس، مدير استشارات الاستثمار في Cartwright، أفاد في هذا الصدد أن:
“الأوصياء يبحثون بشكل متزايد عن حلول مبتكرة لخططهم المستقبلية في مواجهة التحديات الاقتصادية. هذه التخصيص للبيتكوين هو خطوة استراتيجية لا تقدم فقط التنويع، بل تندرج أيضًا في فئة من الأصول ذات ملف عائد مخاطر غير متماثل فريد.”
تنظيم العملات الرقمية في المملكة المتحدة يعزز الاستثمارات المؤسسية
في المملكة المتحدة، فإن مشهد الاستثمارات في العملات الرقمية لصناديق التقاعد يتم تسهيله من خلال التنظيمات المرنة الأخيرة التي تم تقديمها.
يبدو أن Regno Unito يرغب في منح المزيد من الفتحات لمشغلي التشفير مقارنة بالنهج الصارم للاتحاد الأوروبي.
في نهاية ديسمبر 2023، قدمت الدولة Sandbox جديدة للأوراق المالية الرقمية (DSS)، تحت إشراف FCA وبنك إنجلترا.
كانت المناورة تهدف إلى اختبار حلول جديدة مبتكرة وتوسيع الأنشطة blockchain في بيئة آمنة ومنظمة.
مؤخراً تم تقديم اقتراح جديد في البرلمان لمنح المزيد من الضمانات لأصحاب العملات المشفرة.
النص يهدف إلى اعتبار العملة المشفرة كملكية شخصية، بما في ذلك Bitcoin، altcoin، الرموز غير القابلة للاستبدال والائتمانات الرقمية.
إذا تم تمرير القانون، لأول مرة في التاريخ في المملكة المتحدة، سيتم اعتبار جميع هذه الأصول ممتلكات شخصية.
من الواضح أن صناديق التقاعد ستستفيد من هذا الإطار التنظيمي، الذي يبدو أنه يقترب من الطريقة السويسرية وUAE.
حتى في الولايات المتحدة نحن على وشك أن نشهد عملية تبني مؤسسي للأصول المشفرة. في الآونة الأخيرة، قام صندوق تقاعد في ولاية ويسكونسن بإحداث ضجة لشرائه Bitcoin بنسبة 0.1% من أصول خطته.
.){kind=link}